Tesouro IPCA+ (Parte V)

Tesouro IPCA+ V

Acompanhando taxas, decisões do COPOM e finalmente realizando lucros

Robô Financeiro – Imagem da internet

Vimos que quando o investidor percebeu que as taxas estavam subindo foi marcando (olhando diariamente) o ritmo das taxas para ter certeza que estavam subindo em movimento constante.

Como no 10º dia, a taxa Tesouro IPCA+ continuou subindo e o COPOM sinalizou e confirmou a subida da Selic, então o investidor realizou seu lucro.

Realizar o lucro significa vender os títulos e colocar o saldo em conta corrente.

O que fazer agora?

Vou disponibilizar mais um link que vai facilitar o investidor na marcação a mercado.

http://taxas-tesouro.com/

Abrindo esse link clique sobre o ano de vencimento do seu título e terá a tela abaixo.

Gráfico do site do Tesouro Direto

(Através desse gráfico, associado ao histórico dos títulos e as notícias do mercado financeiro, o investidor poderá fazer uma excelente Marcação a Mercado).

Como o Tesouro Selic rende o valor da Selic, o investidor pode o tranquilamente aplicar nesse título enquanto aguarda a subida da taxa Selic Meta e das outras taxas dos títulos do Tesouro Direto.

Isso porque posso sacar meu investimento e os rendimentos aplicados nesse título que é como uma conta poupança, porém muito mais vantajosa já que sua taxa é imensamente maior que a taxa da poupança (Selic 6,5 aa. e poupança 4,55% aa).

Não nos esqueçamos que aplicando nos títulos do Tesouro Direto pagará Importo de renda sobre o lucro conforme tabela abaixo.

Até 180 dias 22,5%

De 181 dias até 360 dias 20%

De 361 dias até 720 dias 17,5%

Acima de720 dias 15%

Esse imposto é recolhido na fonte e não acarreta nenhum procedimento por parte do investidor, a corretora disponibilizará o informe de rendimentos para a declaração de rendimento anual.

Continuando... como o investidor está aplicado em Tesouro Selic, cuja taxa sobe de acordo com determinação do COPOM, caso a Selic suba, seu rendimento será maior.

Supomos que a taxa do Tesouro IPCA+ que estava e, 4,1% aa, foi subindo, subindo e atingiu a taxa de 7,5% ao ano mais IPCA.

Agora o mercado acena com a possibilidade de a taxa Selic voltar a cair, volte a marcar a taxa do Tesouro IPCA+. Teve uma queda de 10 dias seguidos e a tendência da taxa Selic é de baixa.

Saque 50% do valor investido em Tesouro Selic e volte para Tesouro IPCA+, escolha um título de vencimento intermediário, cerca de 10 a 15 anos (2035) pois a taxa 7,5%aa, é o que o investidor vai acumular acima da inflação e cá entre nós, isso é muito dinheiro.

Supomos que a inflação esteja dentro da meta que é 4,5%aa. O investidor vai ganhar 7,5+4,5=12% de rendimento ao ano.

Caso seja arrojado e goste disso, compre para o maior vencimento possível. Se permanecer estável é o melhor dos mundos, seu rendimento será alto. Se a taxa cair o investidor terá atingido o fim do arco íris e lá estará seu pote de ouro. Eu já estive lá e recolhi esse pote, é muito gratificante pode crer. Foi quando eu recolhi esse pote que pensei em dividir com outras pessoas a rota até o fim do arco íris. Conheço uma pessoa, investidora do meu grupo, que também chegou lá. É mais emocionante que ganhar na loteria. Não foi sorte, foi coragem foi perseverança em aprender, foi acreditar que podia.

Voltando... o investidor ainda tem 50% em Tesouro Selic, e taxa está caindo. Saque 30% do saldo e invista em Tesouro IPCA+ data (2024), (se a taxa subir terá de ter paciência de esperar o vencimento do título), e mais um detalhe: subindo a taxa do título 2024 também vai subir a taxa do títulos 2035 e 2045(estará preso nos dois títulos2024 e 2035 até o vencimento). Terá de ter paciência pois embora no vermelho vai receber um bom dinheiro quando do vencimento dos dois títulos.

Sobraram 20% deixe 5% do valor aplicado em Tesouro Selic para caso de necessidade e aplique o restante em Tesouro Prefixado com menor vencimento. Pronto agora o investidor diversificou suas aplicações. Tem 50% em Tesouro IPCA+ 2035, 30% em Tesouro IPCA+ 2024, e 15% em Tesouro Prefixado 2022 e 5% permanece em Tesouro Selic.

Mas o investidor vai fazer novos aportes. Ganhar dinheiro é muito bom. Nesses aportes tenho certeza que o investidor saberá muito bem qual título escolher e em que data de vencimento aplicar.

Estou dando uma opinião, mas quem decide é o investidor e a decisão do investidor é soberana. Se for muito conservador comprará  para o menor vencimento e ganhará menos ao final do contrato(menor número de anos investidos), se for moderado aplicará em uma taxa intermediária e ganhará mais no vencimento do título, se for um investidor arrojado comprará para o vencimento mais longo, terá mais lucro no vencimento do título, entretanto deverá se manter aplicado por muitos anos caso a taxa volte a subir. Se cair voltamos para o lucro conforme explicado anteriormente.

Esse é um print do meu rendimento em Tesouro IPCA+

O título comprado em janeiro a uma taxa de 4,21 mais IPCA já teve um rendimento até 30/06/2019 de 8,83%, e o comprado em maio a uma taxa de 4,02% mais IPCA, teve uma taxa de rendimento sobre o saldo de 4,55%. Rendimentos creditados ao valor bruto do meu saldo.

Meus títulos comprados por uma corretora, aparecem custodiados na B3, com segurança máxima.

É uma taxa baixa, com prazo curto para prevenir uma alta repentina da taxa e deixar meu saldo no vermelho. Caso fique, sem problemas, aguardo o vencimento e meu contrato garantirá a taxa contratada. Tenho só 76 anos e muita vida pela frente para trabalhar e ajudar quem quiser se tornar investidor.

Esse é o motivo pelo qual a maioria dos bancos e corretoras falam do Tesouro Direto, mas não ensinam verdadeiramente, como aplicar.

Querem o lucro todo para si e incentivam os investidores aplicar em títulos privados. Utilizam o dinheiro que o investidor colocou em Previdência Privada, para investir em Tesouro Direto ganhando entre 30% e 60%, devolvem, como rendimento, para o investidor algo em torno de 5% a 7% desse valor. Não aplique seu dinheiro de olhos fichados, pode perdê-lo.

Imagem da internet

A brutal diferença de valor ganho, fica para as instituições financeiras ou vai para o exterior, pois nós temos medo de aplicar em nossos país, mas investidores sabem que podem fazer as aplicações aqui e levam para outros países os juros que poderia melhorar a vida de muitos brasileiros.

Quando me comprometi escrever sobre Tesouro Direto explanando aquilo que aprendi sozinha, através da observação e da pouca leitura disponível em 2008, da leitura disponível no site do Tesouro Direto. Aplicando sempre na menor data possível por falta de segurança, não imaginei que fosse tão difícil para as pessoas acreditar em algo tão claro.

Eu aprendi, acreditei abri uma conta em uma corretora e comecei a aplicar 20% do meu salário. A observação ajudou no aprendizado. Ajudou no entendimento da dinâmica dos títulos.

Depois fui aprendendo aplicar em datas com maior vencimento e gostei de ganhar uma ínfima parcela dos juros, que seriam pagos, pelos brasileiros, aos bancos ou a investidores estrangeiros.

Entre no link abaixo. Nele encontrará os vencimentos e estatística.

http://sisweb.tesouro.gov.br/apex/cosis/thot/transparencia/arquivo/30056:981232:inline

Vamos explorar essa página.

Olhe no gráfico em forma de pizza ou circular.

A cor laranja são investimentos em Tesouro Selic, a azul são Tesouro IPCA+ principal, ou com rendimento semestral, a cor verde é Tesouro Prefixado. As aplicações maiores estão em Tesouro IPCA+ porque é a mais lucrativa. Bancos podem esperar o vencimento, seus clientes nem sabem que o banco foi apenas um intermediário. O dinheiro que o investidor acredita estar em fundo de previdência, previdência privada, RDB, ou qualquer outro título de longo prazo, está mesmo é no Tesouro Direto.

Os maiores investidores são:

Em primeiro lugar está Fundos de pensão;

Em segundo lugar as seguradoras;

Em terceiro lugar os Bancos;

Em quarto lugar fundos de investimentos;

Em quinto estão as Family Offices;
Family offices são contas particulares dos grandes empresários, e dos funcionários de alto escalão do governo. Eles possuem um salário alto, mais ajuda moradia, ajuda alimentação, ajuda locomoção etc. Tem ainda as promoções por cursos feitos etc.

Ao final o valor ganho fica sempre acima de R$ 100.000,00, livre.

Inclua em Family Offices os grandes fazendeiros quer seja de grãos ou de gado. Os jogadores de futebol, apresentadores de TV etc.

Verifique o gráfico 3 em forma de aro: 82,3% dos investimentos estão entre 5 e 10 anos; 12% acima de 10 anos e 1 a cinco anos 4,4%. Há negócios para vencimentos maiores, sim há, mas não é em escala que possa aparecer no gráfico.

No gráfico 2 (ao lado) temos as aplicações por número de negócios. As aplicações de até mil reais tem 59,9% dos negócios o que significa que houve muitos investidores individuais entrando para compra de títulos do Tesouro Direto.

Portanto cuidado quando o gerente do seu banco sugere aplicação para 2045. Ele está estimulando o investidor fazer aquilo que o banco não faz. Quer que o investidor fique negativo, se apavore, venda no prejuízo e nunca mais queira aplicar nesse título. (Eu também falei que 2045 é o título que mais dá lucro, ou que dá o maior prejuízo e aí terá de esperar muitos anos até o vencimento, mas expliquei por que e quando comprar).

Depois que o investidor, por falta de conhecimento, vendeu seu título no prejuízo o gerente oferece Previdência Privada e aplica seu dinheiro no Tesouro Direto. Ganha muito e dá pouco ao investidor. É cruel? Sim, o mercado financeiro não admite erros.

Voltemos...Veja que no mês foram realizados 572.214 negócios que a maioria dos investimentos giram em torno de R$ 5.000,00. Entretanto o valor médio de investimento é de R$ 10.242,33, isso porque grandes investidores também investiram fazendo a média de investimentos subir para R$ 10.242,33.

Agora role a página até o gráfico 5 e leia que em maio se cadastraram 186.553 investidores, pessoa física, no Tesouro Direto.

Role a página novamente até a tabela 5.

(Em relação à rentabilidade acumulada no mês2, destaque para os títulos Tesouro IPCA+ 2045 e Tesouro IPCA+ 2035, que registraram, respectivamente, variações de 9,35% e 5,95%. No que se refere à rentabilidade acumulada em doze meses, destaque para o título Tesouro IPCA+ 2045, que obteve alta de 61,69%.)

Está se referindo a uma rentabilidade acumulada para as pessoas que já compraram esses títulos no ano anterior. Essa rentabilidade que esses títulos tiveram não é garantia que continuarão dando esse lucro para aqueles que comprarem hoje.

Hoje, em virtude das taxas muito baixas, meu conselho é fazer o que estou fazendo: aplicar no menor prazo possível 2024.

Tesouro Prefixado 2025     rendeu 27,34% em doze meses,

Tesouro IPCA+ 2024          rendeu 18,65% em doze meses,

Tesouro IPCA+ 2035          rendeu 39,79% em doze meses,

Tesouro IPCA+ 2045           rendeu 61,69% em doze meses.

Continua em Tesouro IPCA+ VI

Por Aparecida Coslop em 03/07/2019
Nota:
- Aparecida Coslop é  Funcionária Pública Aposentada (S.Paulo - Capital,  e-mail: acoslop8@gmail.com)
- Fotografia Inicial: Internet
- Fonte de Consulta/Gráficos: Tesouro Direto
- Texto cedido pela autora